资本、技术和人才在全球范围内的高速流动,推动了世界经济的高质量发展,全球经济逐步成为一个彼此联系互相制约的有机整体,跨国贸易在这一背景之下得到飞速发展,但随之而来的是由于市场变化或企业经营不善而导致企业跨境破产案件数量的增多。海运企业跨境破产是跨境破产整体中的一部分,是指含有海事这一特殊因素的跨境破产,其主要涉及与破产海运企业有关的船舶物权以及相关海事债权债务法律关系。近年来,海运企业跨境破产案的发展趋势可谓数量之多规模之大,海运企业在变幻莫测的世界经济发展浪潮中,自身一旦管理不善或经营不佳导致资金链断裂便会陷入破产的尴尬境地,这一现象引起了国际社会和各国的共同关注。本文正是从如何更好地解决海运企业跨境破产所产生的诸多法律问题这一角度出发,研究海运企业跨境破产领域的新动态,介绍我国海运企业跨境破产法律制度,考察其他国家和地区海运企业跨境破产法律制度并进行比较分析,探索海运企业跨境破产国际协助方面的可行性原则和政策,结合我国相关立法和司法实践,找出我国海运企业跨境破产存在的问题,并提出有针对性的完善建议。全文分成绪论、正文和结语三个部分。章为绪论。第二章介绍海运企业跨境破产的概述,对企业的破产、跨境破产和海运企业跨境破产的概念、特征和界定标准进行论述。第三章为海运企业跨境破产法律制度的比较分析,首先对我国海运企业跨境破产法律制度进行论述,介绍该法律制度的发展历史和主要内容,接下来对国外海运企业跨境破产法律制度进行说明,重点论述欧盟《破产程序条例》和联合国《跨国界破产示范法》,这两部立法成果对海运企业跨境破产问题的解决均发挥了巨大的作用,通过比较分析国内外海运企业跨境破产法律制度,总结得出相应的立法司法经验。第四章介绍我国海运企业跨境破产的问题及完善,以韩国韩进海运跨境破产案对我国海运企业的影响为分析问题的切入点,重点分析四个法律问题,分别是我国的国内立法不完善、管辖权适用冲突、船舶优先权的保护不足、以及海运企业跨境破产领域国际司法协助较弱的问题。针对以上存在问题的分析,提出有针对性的完善建议,完善建议分别是完善国内相关立法、规范管辖权的适用、加强对船舶优先权的保护、加强国际间的司法协助。第五章是结语,总结全文并且归纳完善建议,期望为今后的司法实务工作提供可行的解决思路。近年来,受到全球经济形势影响,航运企业破产频发,“世界船公司”之一的韩进海运宣告破产更是震惊业界。船舶是航运企业的重要财产之一,且船舶具有流动性和国际性等特性,船舶扣押直接关系到就船舶享有担保权的海事债权的实现。作为一项重要的海事诉讼程序,在英美法中,没有船舶扣押,就无法对船舶提起“对物诉讼”;而在大陆法系中,船舶扣押是拍卖船舶、进而清偿相关海事债权的前提。在跨境海事破产程序中,破产程序与船舶扣押程序,不仅存在管辖权的冲突,二者的位阶顺序还会影响海事债权和其他债权的受偿比例。在韩进海运破产案,美国、新加坡、加拿大和日本等主要航运国家承认了韩国重组程序,并提供了不同程度的救济,在船舶扣押与破产程序的关系的处理上,相应地也存在着不同的做法。相比之下,我国破产法在跨境破产领域的规定十分单薄,对外国破产程序的承认与救济等规定与实务需要相距甚远,更没有解决破产程序和船舶扣押冲突可依据的具体规定。通过对跨境海事破产中的船舶扣押程序相关问题的分析,结合主要航运国家的跨境破产立法及在韩进海运破产中对船舶扣押的态度,可以总结当前跨境破产立法的趋势和经验,进而为完善我国跨境破产立法提供思路。本文由三个部分组成:引言、正文和结论。正文部分分为四章。章对本文中的跨境破产制度和船舶扣押制度进行概念界定,并分别对其立法模式进行总结;第二章主要分析跨境破产制度与船舶扣押制度会带来的管辖权和债权人实体权益冲突;第三章介绍跨境破产国际立法代表成果——《联合国国际贸易法委员会跨国界破产示范法》及学者基于《示范法》提出的解决破产程序与船舶扣押程序冲突的“中间路径”,分析主要航运国家的立法现状及其在韩进海运破产案中对船舶扣押程序的处理,总结主要航运国家的立法及司法经验;第四章以前文的分析与结论为基础,对比、总结我国现行跨境破产立法的问题,并尝试提出完善立法的建议。
金融危机后,存货质押融资等物流金融服务不断深化,国际贸易和跨境电商不断发展,如何将陆上与海上存货质押融资业务有机连接,解决进/出口型中小企业融资难题,已成为海运物流公司应对市场竞争、创新供应链增值服务的重要新课题。出口海陆仓融资就是一种将进出口贸易与海运物流相结合的海陆联合供应链金融新模式,具有质押过程异国化和质押期限延长化的特性。出口海陆仓融资不仅可以帮助中小企业解决出口业务资金不足的难题,同时也为海运物流公司带来新的利润增长点。然而,在出口海陆仓融资海陆联合质押过程中,海运物流公司会面临着质押物价值波动风险、中小企业的信用风险和违约风险,需要通过设定一个科学合理的质押率,以控制风险并提高利润。因此,研究出口海陆仓融资质押率优化具有重要的理论意义和实践价值。本论文针对出口海陆仓融资质押率优化问题,综合运用供应链系统全局优化理论、双重Stackelberg主从对策博弈理论以及出口海陆仓融资下的条件概率原理,逐步递进地构建需求波动、价格波动、需求与价格联动以及基于信用额度和双重违约概率条件下的出口海陆仓融资系列优化模型。研究概括如下:首先,研究了需求波动下的出口海陆仓融资质押率优化问题。通过对需求波动情况下海运物流公司、出口商和进口商履约情形的分析,得出不同情形下三方各自的期望利润和供应链总利润函数,利用逆向归纳法推导得到了优质押率。研究表明:在需求不确定条件下,海运物流公司应根据不同的博弈策略,结合出/进口商购买和出售货物价格的变化,设定出合理的质押率,以提高供应链的整体利益。其次,研究了价格波动下的出口海陆仓融资质押率优化问题。通过分析出口海陆仓融资各种情形的发生概率,构建了海运物流公司期望利润分段函数模型,利用解析法设计了优质押率的求解步骤。研究表明:（1）当出口商有多次融资需求时,海运物流公司应密切关注每次期初质押物价格的变化情况,根据价格的升高（或降低）来优化调低（或调高）其质押率。（2）当出口商违约概率上升、出口商还贷时间延长,或融资服务费率设定较高时,海运物流公司应制定出较低的合理质押率,反之,则制定出较高的合理质押率。（3）海运物流公司应针对以往处理剩余质押物时价格折扣的变化情况进行预测,根据价格折扣的增加（或减少）来优化调高（或调低）其质押率,以规避风险并提高利润。随后,研究了需求与价格联动下的出口海陆仓质押率优化问题。针对价格服从几何布朗运动规律、且与需求呈线性负相关关系的出口海陆仓质押率优化问题,通过分析出口海陆仓融资各种情形的发生概率,构建了海运物流公司期望利润分段函数模型,利用数值逼近法和解析法得到了优质押率。研究表明:当出口商有多次融资需求时,海运物流公司应密切关注每次期初质押物价格和数量的变化情况,根据价格和质押量的升高（或降低）来优化调低（或调高）其质押率,或调整其给出口商的本金,以获取大利润。后,研究了基于信用额度和双重违约概率下的出口海陆仓质押率优化问题。针对出口商信用、出口商与进口商外生违约以及质押物价值波动三重叠加风险下的出口海陆仓融资决策问题,在设定出口商信用额度,且给定出口商和进口商外生违约概率的前提下,依据双重Stackelberg博弈原理,建立了进口商订货量与出口商货物价格联动模型,以及出口商货物价格与海运物流公司质押率联动模型,对优质押率进行了推导,并采用逆向归纳法求解。研究表明:（1）海运物流公司应同时考虑进口商和出口商的违约风险问题,以获得更高的期望利润。（2）海运物流公司应针对出口商的信用水平和以往的违约情况进行评估,对于已被设定较高信用额度或违约风险较高的出口商,海运物流公司应制定较低的质押率;反之,则应制定较高的质押率。（3）海运物流公司应敦促进/出口双方设定有约束力的违约惩罚系数,并根据此违约惩罚系数的增大（或减小）来优化调高（或调低）其质押率,以提高利润并降低风险。本文研究丰富和完善了海陆仓融资模式下的质押率优化研究成果,拓展了供应链金融管理的理论与方法,为提高海运物流公司和其他融资业务参与方开展海陆仓融资业务具有重要的实践指导意义。
